Содержание

Обозначение

Виды аккредитивов

Принципиальная схема использования аккредитива

Формы аккредитивов

Постфинансирование аккредитивов

Схема операции с аккредитивом

Документарный аккредитив

Аккредитивы для расчетов на территории России

Аккредитив — это условное денежное обязательство, принимаемое банком (банком-эмитентом) по поручению приказодателя (плательщика по аккредитиву), осуществить платеж в пользу бенефициара (получателя средств по аккредитиву) указанной в аккредитиве суммы по представлении последним в банк документов в соответствии с условиями аккредитива в указанные в тексте аккредитива сроки, или оплатить, акцептовать или учесть переводной вексель, или предоставить полномочия другому банку (исполняющему банку) произвести такие платежи или оплатить, акцептовать или учесть переводной вексель.

Объяснение на примере:

Организация А хочет купить у организации Б мешок цемента. Однако организация А не хочет платить деньги сразу фирмы Б. Она идет в банк и говорит: «банк, заплати организации Б за мешок цемента, как будто от меня», и при этом даёт банку расписку, что деньги вернёт ему когда-нибудь потом. Эта расписка и называется аккредитив. Банк соглашается, платит свои деньги фирмы Б за мешок цемента, а с организации А потом эти деньги требует, предъявляя ей её расписку.

Аккредитивы используются как форма расчетов в торговой сделке, наряду с авансом, инкассо и открытым счетом (или оплатой по факту). Кроме того, в международной продаже, в отличие от внутрироссийской практики, аккредитив используется в качестве средства финансирования сделки по аналогии с банковской авалем.

Международные аккредитивы выпускаются в соответствии с Унифицированными правилами и обычаями для документарных аккредитивов, публикация Международной торговой палаты № 600, редакция 2007 г. (действует с 1 июля 2007 г.) и другими документами Международной торговой палаты; аккредитивы для расчетов на территории России, выпускаются в соответствии с нормативными документами Банка России, нормы которых существенно отличаются от общепринятой мировой практики.

Преимущества данной формы безналичных расчетов: гарантия платежа поставщику; контроль за выполнением условий поставки и условиями аккредитива банками; как правило не отвлекаются средства из хозяйственного оборота.

Недостатки: сложный документооборот; высокие комиссии банков.

Аккредитив – это самая безопасная форма расчетов между клиентами. При установлении новых партнерских отношений между предприятиями и организациями, часто встает вопрос: Как избежать потери денег или продукта, при заключении сделки и расчетов с еще незнакомой компанией? Как подстраховать свой бизнес от необязательных и нечестных партнеров, особенно, если договор заключен на значительную сумму? Ответ простой – аккредитивы. Конечно, достаточно сложно изучить все тонкости работы с аккредитивами и применять их в расчетах, но зато появляется чувство защищенности. А изучив аккредитивную форму расчетов однажды, клиенты от нее отказываются редко. Расчет аккредитивами идет как - бы под контролем банков и исключает невыполнения условий по заключенным контрактам, как поставщика продукции, так и покупателя. Итак, аккредитив, это поручение банка плательщика, банку получателя средств, производить по распоряжению и за счет средств клиента платежи физическому или юр. лицу в пределах обозначенной суммы и на условиях, указанных в поручении. Расчет по одному аккредитиву осуществляется только с одним получателем средств. Аккредитив - это наиболее безопасная и востребованная форма расчетов между продавцом и покупателем. Аккредитивная форма расчетов представляет собой способ безналичных расчетов между контрагентами, при котором банк плательщика (банк-эмитент) по поручению приказодателя (плательщика по аккредитиву) берет на себя обязательство произвести расчет с бенефициаром (получателем средств по аккредитиву) обозначенной в аккредитиве суммы по представлении бенефициаром в банк документов в соответствии с условиями аккредитива в указанные в тексте аккредитива сроки, или оплатить, акцептовать или учесть переводной вексель, или предоставить полномочия другому банку (исполняющему банку) произвести платежи или оплатить, акцептовать или учесть переводной вексель.

 

 

Аккредитивы, используемые во внутрироссийских расчетах, пока не получили должного распространения, однако по мере совершенствования нормативной базы, в первую очередь Положения “О безналичных расчетах в России”, и приближения к международным стандартам практика применения данных аккредитивов будет расширяться. Зато по внешнеторговым контрактам аккредитивы используются значительно чаще. Ведь данная форма расчетов предлагает участникам внешнеторговой сделки наиболее широкие возможности для выбора инструментов платежа: немедленный платеж по предоставлению документов, платеж с рассрочкой, акцепт тратт, негоциация документов, а также использования аккредитива: перевод аккредитива другому или другим бенефициарам, переуступка выручки по аккредитиву.

При этом аккредитивная форма является максимально выгодной для экспортера, так как кроме платежного долга контрагента по контракту возникает самостоятельное обязательство банка произвести платеж по аккредитиву. Однако при сравнении таких форм расчетов по импортному контракту, как предоплата или аккредитив, обнаруживается ряд преимуществ использования аккредитивной формы расчетов и для клиента-импортера: осуществление платежа только против документов, удостоверяющих произведенную отгрузку продукта или оказание услуги, тщательная проверка таких документов независимыми и компетентными банковскими специалистами.

Кроме того, в соответствии с положениями валютного регулирования в РФ при открытии импортного аккредитива существуют льготы при покупке иностранной валюты, отсутствует необходимость дополнительного резервирования рублевых сумм.

При расчетах аккредитивами, очень важно правильно выбрать вид аккредитива. Открытие аккредитива осуществляется банками по поручению плательщика, следовательно, и вид аккредитива, как правило, предлагает в проекте договора плательщик.

Банками могут открываться следующие виды аккредитива:

покрытый (депонированный) аккредитив и непокрытый (гарантированный) аккредитив;

отзывный аккредитив и безотзывный аккредитив. Безотзывной аккредитив может быть подтвержденным аккредитивом.

Покрытый аккредитив (депонированный) – это когда при открытии аккредитива банк – эмитент перечисляет за счет средств плательщика сумму аккредитива (покрытие) в распоряжение исполняющего банка на весь срок действия аккредитива.

Непокрытый аккредитив (гарантированный) – это когда при открытии аккредитива банк – эмитент средства не перечисляет, а предоставляет исполняющему банку право списывать средства с ведущегося у него корреспондентского счета в пределах суммы аккредитива. Порядок списания денежных средств с корреспондентского счета банка – эмитента по гарантированному аккредитиву определяется по соглашению между банками.

Отзывный аккредитив - это аккредитив, который может быть изменен или отменен банком – эмитентом на основании письменного распоряжения плательщика без предварительного согласования с получателем средств и без каких либо долгов банка – эмитента перед получателем средств после отзыва аккредитива.

Безотзывный аккредитив – это аккредитив, который может быть отменен только с согласия получателя средств. Безотзывный подтвержденный аккредитив, это когда по просьбе банка – эмитента, исполняющий банк может подтвердить безотзывный аккредитив, и такой аккредитив не может быть изменен или отменен без согласия исполняющего банка. Порядок подтверждения по безотзывному подтвержденному аккредитиву определяется по соглашению между банками.

 

 

Получатель средств по аккредитиву, может отказаться от использования аккредитива до истечения срока его действия, если возможность такого отказа предусмотрена условиями аккредитива. Кроме того, условиями аккредитива может быть предусмотрен акцепт уполномоченного плательщиком лица.

Аккредитив (letter of credit) — это обязательство банка произвести по просьбе и в соответствии с указаниями импортера платеж экспортеру.

В практике международных расчетов используются различные виды аккредитивов:

отзывные и безотзывные;

подтвержденные и неподтвержденные;

переводные (трансферабельные);

револьверные (возобновляемые);

покрытые и непокрытые;

документарные и денежные;

резервные.

Отзывной аккредитив может быть изменен или аннулирован банком-эмитентом в любой момент без предварительного уведомления бенефициара. В связи с этим в международной сбыту в основном применяются безотзывные аккредитивы, которые не могут быть аннулированы или изменены без согласия всех заинтересованных сторон.

Подтвержденные аккредитивы подразумевают дополнительную гарантию платежа со стороны другого банка, не являющегося эмитентом. Банк, подтвердивший аккредитив, принимает на себя обязательство оплачивать документы, соответствующие условиям аккредитива, если банк-эмитент откажется совершить платеж. В международной практике аккредитивы, открываемые банком импортера, обычно подтверждает банк экспортера.

Переводной аккредитив предусматривает возможность получения денег не только экспортером, но и по его указанию другими юр. лицами.

Револьверный аккредитив используется в расчетах за постоянные крупные поставки, осуществляемые обычно по графику, зафиксированному в контракте. Такие аккредитивы могут предусматривать автоматическое восстановление суммы аккредитива квоты) через определенное время или после каждого использования.

Покрытыми называются аккредитивы, при открытии которых банк-эмитент перечисляет собственные средства плательщика (или предоставленный ему займ) в распоряжение банка поставщика на отдельный балансовый счет на весь срок действия задолженностей банка-эмитента. Непокрытый аккредитив может открываться при установлении между банками прямых корреспондентских отношений. В этом случае исполняющему банку предоставляется право списывать всю сумму аккредитива с ведущегося у него счета банка-эмитента.

Различают также документарные аккредитивы, выплаты с которых обусловлены представлением коммерческих и финансовых документов, и денежные аккредитивы, которые представляют собой именной документ, содержащий поручение о выплате денег получателю в течение определенного срока при соблюдении указанных в нем условий. Документарный аккредитив — наиболее выгодная форма расчетов для экспортера благодаря надежности платежа и ускорению получения экспортной выручки.

В 1983 г. Международная торговая палата издала пересмотренные Унифицированные правила и обычаи для документарных аккредитивов, которые регламентируют правоотношения сторон по этой форме расчетов.

Резервный аккредитив — это специальный вид аккредитива, представляющий гарантию платежа экспортеру или его банку. Он выставляется банком-эмитентом по поручению импортера и обеспечивает платеж в случае невыполнения импортером своих займов.

В каждом аккредитиве должны содержаться следующие реквизиты:

наименование и адрес экспортера и его банка;

отметка о том, является ли аккредитив отзывным или безотзывным (в последнем случае должна быть указана продолжительность аккредитива);

сумма аккредитива;

вид отгрузочных документов;

количество, стоимость и точное обозначение продукта;

условия поставки;

максимальный срок поставки.

Аккредитив с момента его открытия рассматривается как самостоятельная договоренность, независимая от контракта, на котором она основана.

Важным моментом при расчетах аккредитивом является его своевременное открытие. Срок открытия аккредитива в отдельных контрактах определяется по-разному, например:

при заключении сделки и подписании контракта или через несколько дней после этого (через 15 дней после подписания контракта или в течение 30-60 дней с момента подписания);

в определенный срок до начала отгрузки;

в течение нескольких дней после получения извещения экспортера о готовности продукта к отгрузке;

одновременно с указанием об отгрузке продукта.

 

 

Экспортеры заинтересованы в заблаговременном открытии аккредитива, чтобы не нести дополнительных затрат по хранению продукта и других расходов. Срок действия аккредитива устанавливается в зависимости от характера и количества проданного продукта. Обычно аккредитив открывается на срок от 30 до 150 дней.

Аккредитив выгоден экспортеру, так как обеспечивает ему:

надежность расчетов (обещание банка на оплату);

скорость расчетов (получение денег после отгрузки продукта);

возможность получения дополнительного финансирования под открытый и подтвержденный аккредитив.

Для импортера, при аккредитивной форме расчетов также повышается надежность поставки продукта, но в то же время ему это менее выгодно, поскольку он:

платит банку за открытие аккредитива;

открывает аккредитив до поставки продукта («замораживает» свои деньги или платит за займ).

Наиболее выгодным и надежным для экспортера является документарный аккредитив, который часто применяется в зарубежной практике.

Виды аккредитивов

Отзывной аккредитив — аккредитив, который может быть отозван (аннулирован) плательщиком или банком, выписавшим его. В международной практике отзывные аккредитивы не применяются. (Более не используется. см. статья 3 Унифицированных правил и обычаев для документарных аккредитивов, публикация Международной торговой палаты № 600, редакция 2007 г.)

Безотзывный аккредитив — аккредитив, который не может быть отозван (аннулирован).

Аккредитив с красной оговоркой — аккредитив, согласно которому банк-эмитент уполномочивает исполняющий банк произвести авансовый платеж на оговоренную сумму до представления торговых документов. Во времена, когда аккредитивы выпускались в виде письма банка, такая оговорка, в силу своей особой важности, выделялась в документе красным цветом, откуда и название. В настоящее время аккредитивы выпускаются преимущественно по телекоммуникациям, поэтому данный термин следует рассматривать, как профессиональный жаргон.

Аккредитив покрытый (депонированный) — аккредитив, при открытии которого банк-эмитент перечисляет за счет средств плательщика или предоставленного ему займа сумму аккредитива (покрытие) в распоряжение исполняющего банка на весь срок действия аккредитива. Покрытый аккредитив применяется в расчетах на территории России. В международных расчетах банки действуют в соответствии с межбанковскими соглашениями, согласно которым покрытие либо отсутствует (чистая кредитная линия), либо размещается в согласованных формах (депозиты, ценные бумаги или иные активы). (Данный термин отсутствует в международной практике).

Аккредитив непокрытый (гарантированный) — аккредитив, при открытии которого банк-эмитент предоставляет исполняющему банку право списывать средства с ведущегося у него корреспондентского счёта в пределах суммы аккредитива или договаривается с исполняющим банком об иных условиях возмещения средств уплаченных бенефициару. В международной практике термины непокрытый или гарантированный не используются в виду того, что таковыми является абсолютное большинство аккредитивов.

Аккредитив подтвержденный — аккредитив, при котором исполняющий банк принимает на себя задолженности произвести платеж указанной в аккредитиве суммы независимо от поступления средств от банка, где был открыт А.п.

Аккредитив револьверный — аккредитив, открываемый на часть суммы платежей и автоматически возобновляемый по мере осуществления расчетов за очередную политическую партию товаров. А.р. открывается при равномерных поставках, растянутых во времени, с целью снижения указанной в нем суммы.

Аккредитив циркулярный — аккредитив, позволяющий получить деньги в пределах данного ссуды во всех банках-корреспондентах банка, выдавшего своему клиенту этот аккредитив.

 

 

Резервный аккредитив, иначе именуемый аккредитив Stand-By — разновидность банковской аваля, носящей документарный характер (то есть допускающей представление документов иных, чем требование платежа) и подчиняющейся документам Международной торговой палаты для аккредитивов. Резервные аккредитивы используются для финансирования международной торгово-промышленной деятельности со странами, где запрещено использование банковских гарантий в торговых сделках (США), запрещен документарный характер гарантий, или при осуществлении операций с международными организациями (Европейский банк реконструкции и развития, Мировой банк и др.)

Кумулятивный аккредитив — в случае такого аккредитива приказодателю разрешается неистраченную сумму денег текущего аккредитива зачислить к сумме нового, который открывается в том же самом банке, в тоже время как за некумулятивным аккредитивом неистраченная сумма возвращаются банку-эмитенту для начисления на текущий счет приказодателя.

Порядок расчета аккредитивами устанавливается в основном договоре, где обязательно отражаются следующие условия:

наименование банка – эмитента,

наименование банка, обслуживающего получателя средств,

наименование получателя средств,

сумма аккредитива,

вид аккредитива,

способ извещения получателя средств об открытии аккредитива,

способ извещения плательщика о номере счета для депонирования средств, открытого исполняющим банком,

срок действия аккредитива, представления документов, подтверждающих поставку товаров (выполнения работ, оказания услуг), и требования к оформлению указанных документов;

условия оплаты (с акцептом или без акцепта);

ответственность за неисполнение (ненадлежащее исполнение) долгов.

В основной контракт могут быть включены иные условия, касающиеся порядка расчетов по аккредитиву. Например, допускаются частичные платежи по аккредитиву.

Платеж по аккредитиву производится в безналичном порядке путем перечисления суммы аккредитива на счет получателя средств.

И самое главное, что за нарушения, допущенные при исполнении аккредитивной формы расчетов, банки несут ответственность в соответствии с законодательством. Учитывая это, становится понятно, что банку-исполнителю не выгодно принимать недооформленные документы, подтверждающие поставку продукта, выполнения работы или оказания услуги. В современной практике работы отечественных организаций из-за рисков неплатежей и отсутствия гарантий. очень часто стали использоваться платежи обеспечивающие получение выручки за отгруженный продукт или выполненные работы. Основной формой платежа, в наибольшей степени гарантирующей продавцу получение оплаты за продукт, является аккредитив. В Украине работа с аккредитивной формой оплаты регулируется и подчиняется международному законодательству «Унифицированным правилам и обычаем по документарным аккредитивам». Аккредитив - вид расчетов, при которых банк, действующий по поручению плательщика об открытии аккредитива и в соответствии с его указанием (банк - эмитент), обязуется произвести платежи получателю средств или оплатить, акцептовать или учесть переводной вексель либо дать полномочие другому банку (исполняющему банку) произвести платежи получателю средств или оплатить, акцептовать или учесть переводной вексель. Наиболее часто употребляются так называемые документарные аккредитивы. Документарный аккредитив — это обязательство банка оплатить цена продукта (услуг) бенефициару (продавцу) при условии представления продавцом в банк документов, оформленных в полном соответствии с условиями аккредитива. Аккредитивы подразделяются на следующие виды:

 1. Безотзывный и отзывной аккредитив

Наиболее часто применяться безотзывные аккредитивы. Безотзывной аккредитив в отличии от отзывного не может быть отменен или изменен ни банком–эмитентом (банк который открыл аккредитив), ни по указанию приказодателя аккредитива (покупателя) без согласия бенефициара

 2. Неподтвержденный и подтвержденный аккредитивы

Обязательство третьего банка по аккредитиву называется подтверждением аккредитива, а такой аккредитив - подтвержденным.

3. Трансферабельный или так называемый переводный аккредитив позволяет бенефициару перевести весь аккредитив или его часть другому или нескольким другим лицам (вторым бенефициарам).

 4. Аккредитив «с красной оговоркой»

Аккредитивы «с красной оговоркой» позволяют экспортеру получить часть средств по аккредитиву до представления всех товарораспорядительных документов в качестве авансового платежа. Последний, в принципе предназначен для того, чтобы финансировать производство и потребление продукта, поставляемого по аккредитиву, а также, возможно, для закупки и оплаты предназначенного для экспортирования продукта (перед отгрузкой его покупателю).

 5. Аккредитив с платежом по предъявлении

Платеж по такому аккредитиву осуществляется сразу после того, как банку были предоставлены документы, против которых был открыт аккредитив

 6. Аккредитив с отсрочкой платежа

Платеж по такому аккредитиву производится через определенный промежуток времени после предоставления продавцом документов в банк.

Также бывают револьверные (возобновляемые) аккредитивы, резервные аккредитивы (STAND-BY - аккредитивы), делимые, и не делимые аккредитивы, эти типы аккредитивов используются редко.

 

 

Документарные аккредитивы как инструменты финансирования

Документарный аккредитив в настоящее время является самой распространенной в практике международной торговой деятельности формой расчетов, самым действенным и разносторонним инструментом обеспечения платежей. Он используется на протяжении многих лет и был адаптирован, чтобы отвечать специальным требованиям различных торговых операций. Помимо платежной, аккредитив может выполнять и кредитную функцию, по аккредитивным схемам возможно получение средств для завершения экспортных операций или займов до поступления выручки от реализации импорта.

Возможность варьирования различными условиями оплаты по аккредитиву позволяет устанавливать продавцу привлекательные цены и увеличивать объемы продаж.

Подчинение аккредитивов Унифицированным правилам и обычаям для документарных аккредитивов, утверждаемых Международной торговой палатой в Париже, позволило создать четко трактуемый инструмент, не зависящий от противоречия законодательств стран партнеров по контракту.

Принципиальная схема использования аккредитива

- При подписании контракта продавец и покупатель включают аккредитив как способ оплаты, оговаривают его условия.

- Покупатель подает заявление, на основании которого его банк открывает аккредитив. В случае необходимости аккредитив подтверждается банком продавца или любым первоклассным банком.

- При открытии аккредитива средства клиента депонируются в банке, либо клиент кредитуется за счет собственных средств банка или ресурсов инобанка (в двух последних случаях МПБ принимает риск оплаты на себя).

- Продавец отгружает продукт, отправляет товарораспорядительные документы в банк и получает оплату.

- Покупатель получает документы и продукт.

Основные преимущества документарных аккредитивов:

- применимость в качестве инструмента обеспечения при операциях практически со всеми странами мира;

- высокая степень защиты от рисков для всех участников сделки;

- гибкость в отношении условий платежа;

-возможность использования в качестве средства краткосрочного финансирования;

- быстрое и беспрепятственное осуществление платежа;

- альтернатива авансовому платежу;

- международная правовая надежность.

Преимущества аккредитивных схем для российского импортера:

- дешевле, чем денежный займ

- не требует соблюдения временных рамок отгрузки как при авансовой системе оплаты

- оплата осуществляется только по факту отгрузки или даже с отсрочкой, контроль банка за выполнением условий поставки в рамках полномочий по аккредитивам

- при подтверждении первоклассным банком интересы продавца защищены на 100%, что позволяет снизить цену на продукцию

- открытие аккредитивов, подтвержденных западными банками, нивелирует контрактный и страновой риски сделки (инструмент широко используется в международной продаже, быстрая процедура оформления).

 

 

В реальной практике используются только безотзывные аккредитивы, означающие твердое обязательство банка-эмитента оплатить документы. Вопрос подтверждения остается на усмотрение сторон по контракту. В российской практике подтверждение иностранным банком требуется в большинстве случаев.

Наиболее распространенный вид аккредитивов, используемый российскими компаниями, это аккредитив с платежом по предъявлении. Аккредитивы с акцептом тратт и рассрочкой платежа являются видом товарного займа. Аккредитив с “красной оговоркой” предполагает аванс продавцу на финансирование производства или приобретение продукта.

При отсутствии возможности получения товарного ссуды в виде отсрочки платежа, возможна компания финансирования в форме аккредитива с пост-финансированием.

Итак, аккредитив, это поручение банка плательщика, банку получателя средств, производить по распоряжению и за счет средств клиента платежи физическому или юрлицу в пределах обозначенной суммы и на условиях, указанных в поручении. Расчет по одному аккредитиву осуществляется только с одним получателем средств.

При расчетах аккредитивами, очень важно правильно выбрать вид аккредитива. Открытие аккредитива осуществляется банками по поручению плательщика, следовательно, и вид аккредитива, как правило, предлагает в проекте договора плательщик. Банками могут открываться следующие виды аккредитива:

Отзывной аккредитив — аккредитив, который может быть отозван (аннулирован) плательщиком или банком, выписавшим его. В международной практике отзывные аккредитивы не применяются. (Более не используется. см. статья 3 Унифицированных правил и обычаев для документарных аккредитивов]], публикация Международной торговой палаты №600, редакция 2007г.)

Безотзывный аккредитив — аккредитив, который не может быть отозван (аннулирован).

Аккредитив с красной оговоркой — аккредитив, согласно которому банк-эмитент уполномочивает исполняющий банк произвести аванс на оговоренную сумму до представления торговых документов. Во времена, когда аккредитивы выпускались в виде письма банка, такая оговорка, в силу своей особой важности, выделялась в документе красным цветом, откуда и название. В настоящее время аккредитивы выпускаются преимущественно по телекоммуникациям, поэтому данный термин следует рассматривать, как профессиональный жаргон.

Аккредитив покрытый (депонированный) — аккредитив, при открытии которого банк-эмитент перечисляет за счет средств плательщика или предоставленного ему займа сумму аккредитива (покрытие) в распоряжение исполняющего банка на весь срок действия аккредитива. Покрытый аккредитив применяется в расчетах на территории России. В международных расчетах банки действуют в соответствии с межбанковскими соглашениями, согласно которым покрытие либо отсутствует (чистая кредитная линия), либо размещается в согласованных формах (депозиты, ценные бумаги или иные активы). (Данный термин тсутствует в международной практике).

Аккредитив непокрытый (гарантированный) — аккредитив, при открытии которого банк-эмитент предоставляет исполняющему банку право списывать средства с ведущегося у него корреспондентского счета в пределах суммы аккредитива или договаривается с исполняющим банком об иных условиях возмещения средств уплаченных бенефициару. В международной практике термины непокрытый или гарантированный не используются в виду того, что таковыми является абсолютное большинство аккредитивов.

 

 

Аккредитив подтвержденный — аккредитив, при котором исполняющий банк принимает на себя займа произвести платеж указанной в аккредитиве суммы независимо от поступления средств от банка, где был открыт А.п.

Аккредитив револьверный — аккредитив, открываемый на часть суммы платежей и автоматически возобновляемый по мере осуществления расчетов за очередную политическую партию товаров. А.р. открывается при равномерных поставках, растянутых во времени, с целью снижения указанной в нем суммы.

Аккредитив циркулярный — аккредитив, позволяющий получить деньги в пределах данного ссуды во всех банках-корреспондентах банка, выдавшего своему клиенту этот аккредитив.

Резервный аккредитив, иначе именуемый аккредитив Stand-By - разновидность банковской поручительства, носящей документарный характер (т.е. допускающей представление документов иных, чем требование платежа) и подчиняющейся документам Международной торговой палаты для аккредитивов. Резервные аккредитивы используются для финансирования международной коммерции со странами, где запрещено использование банковских гарантий в торговых сделках (США), запрещен документарный характер гарантий, или при осуществлении операций с международными организациями (Европейский банк реконструкции и развития, Мировой банк и др.)

Аккредитив кумулятивный - в случае такого аккредитива приказодателю разрешается неистраченную сумму денег текущего аккредитива зачислить к сумме нового, который открывается в том же самом банке, в тоже время как за некумулятивным аккредитивом неистраченная сумма возвращаются банку-эмитенту для начисления на текущий счет приказодателя.

Аккредитив c пост-финансированием (отсрочкой оплаты).

Получатель средств по аккредитиву, может отказаться от использования аккредитива до истечения срока его действия, если возможность такого отказа предусмотрена условиями аккредитива. Кроме того, условиями аккредитива может быть предусмотрен акцепт уполномоченного плательщиком лица.

Порядок расчета аккредитивами устанавливается в основном договоре, где обязательно отражаются следующие условия:

- наименование банка-эмитента,

- наименование банка, обслуживающего получателя средств,

- наименование получателя средств,

- сумма аккредитива,

- вид аккредитива,

- способ извещения получателя средств об открытии аккредитива,

- способ извещения плательщика о номере счета для депонирования средств, открытого исполняющим банком,

- срок действия аккредитива, представления документов, подтверждающих поставку товаров (выполнения работ, оказания услуг), и требования к оформлению указанных документов;

- условия оплаты (с акцептом или без акцепта);

- ответственность за неисполнение (ненадлежащее исполнение) задолженностей.

В основной контракт могут быть включены иные условия, касающиеся порядка расчетов по аккредитиву. Например, допускаются частичные платежи по аккредитиву.

Платеж по аккредитиву производится в безналичном порядке путем перечисления суммы аккредитива на счет получателя средств.

И пожалуй самое главное, за нарушения, допущенные при исполнении аккредитивной формы расчетов, банки несут ответственность в соответствии с законодательством. Учитывая это, становится понятно, что банку-исполнителю не выгодно принимать недооформленные документы, подтверждающие поставку продукта, выполнения работы или оказания услуги.

Документарный аккредитив - письменное обязательство, выданное банком от имени покупателя (приказодателя) или от своего собственного имени, оплатить продавцу (бенефициару) цена тратты и/или документов, если соблюдены условия документарного аккредитива.

 

 

Документарный аккредитив:

- является долгом, отдельным от коммерческой сделки, на которой он основывается.

- является инструментом, предоставляемым банками для облегчения международных торговых сделок,

- гарантирует всем участвующим сторонам, что банк-эмитент или подтверждающий банк (если таковой имеется) выполнят свои долга в случае соблюдения условий документарного аккредитива,

- гарантирует платеж при соблюдении условий документарного аккредитива,

- гарантирует платеж исключительно на основании документов и безотносительно к товарам или услугам, к которым могут относиться документы.

Формы аккредитивов

Отзывной аккредитив - может быть в любое время отозван покупателем без предварительного на то согласия поставщика. В случае отсутствия в условиях аккредитива указания его формы аккредитив считается безотзывным согласно Унифицированным Правилам для Документарных аккредитивов;

Безотзывной аккредитив - может быть отозван Заявителем только с согласия Бенефициара;

Неподтвержденный аккредитив - обязательство об оплате перед Бенефициаром несет только банк-эмитент. Говоря иначе, Бенефициар зависит от кредитоспособности банка - эмитента;

Подтвержденный аккредитив - обязательство банка - эмитента подтверждается третьим (Подтверждающим) банком. Прежде чем добавить свое подтверждение к аккредитиву Подтверждающий банк должен убедиться в кредитоспособности банка - эмитента, так как неспособность банка - эмитента выполнить свое безотзывное обязательство (по причине изменения политического режима в стране, боевых действий, неплатежеспособности или другие причины) не освобождает Подтверждающий банк от его безотзывного задолженности произвести оплату Бенефициару. Совершенно невозможно представить себе современную ситуацию в деловом мире без активного участия кредитных организаций. Да, собственно, сама суть существования этих организаций и состоит, именно в сопровождении бизнеса, как такового. Используя ценные бумаги и гражданско-правовые инструменты множества видов и форм, банки обеспечивают свое существование, через оказание различных услуг по обеспечению взаиморасчетов между продавцами и покупателями, участниками разнообразных бизнес процессов. Одной из удобных и широко применяемых форм взаимных расчетов, в первую очередь в работе с зарубежными партнерами, является банковский аккредитив. В настоящее время, среди клиентов российских банков, наиболее часто применяемой формой документарных операций называются расчеты в аккредитивной форме. Именно аккредитив и является темой этой статьи.

Современная нормативная база, и в первую очередь Положение “О безналичных расчетах в России”, еще недостаточно приближена к международным стандартам. Поэтому, при расчетах внутри Российской Федерации, использование аккредитивов не получило такого широкого распространения, как их применение в международных взаиморасчетах.

Русское слово аккредитив происходит от латинского accredo, означающего - «доверяю». В современных толковых словарях, аккредитив определяется, как: «поручение банка одному или нескольким банкам производить по распоряжению и за счет клиента платежи физическому или юр. лицу в пределах обозначенной суммы на условиях, указанных в аккредитиве». Иначе говоря, аккредитив, есть некое банковское обязательство выплатить продавцу определенную сумму, при своевременном им представлении документов, подтверждающих отправку им продукта (оказание им услуг).

 

 

Документарный аккредитив, как форма расчетов, между покупателем и продавцом, представляет собой письменное, даваемое от своего, или же от имени приказодателя (покупателя) обязательство банка плательщика (банка-эмитента), произвести оплату бенефициарному владельцу (продавцу) стоимости его траты и/или его документов, при условии представления последним документов, предусмотренных условиями аккредитива.

Многолетняя практика использования документарного аккредитива, его «заточенность» под требования торговых операций, позволяет сделать выводы, о том, что форма эта оптимальна для проведения сделок в современном международном бизнесе. Аккредитив, являясь задолженностью отдельным от коммерческой сделки, на которой он основывается, превращается в удобный банковский инструмент, предоставляющий безусловную гарантию обеспечения платежа безотносительно к товарам или услугам, участвующим в сделке. В случае же подтвержденного аккредитива, кроме аваля оплаты для продавца со стороны банка-эмитента, возникает и дополнительная гарантия со стороны подтверждающего банка, renommee которого не может быть подвергнута сомнению. Обычно в роли подтверждающих банков, выступают ведущие иностранные банки германии, Австрии, Швейцарской конфедерации, США. Существующая в настоящее время система международных межбанковских телекоммуникаций S.W.I.F.T., четко и быстро позволяет проводить межбанковские консультации, необходимые для обеспечения высокого качества обслуживания клиентов любых крупных российских банков. Представители банка в котором оформляется аккредитив, без дополнительных просьб со стороны клиента, готовы ознакомить клиента с названиями подтверждающих банков. Следует иметь ввиду, что в российской практике подтверждение иностранным банком требуется в подавляющем большинстве случаев.

Аккредитив - чрезвычайно гибкая форма расчетов. Он допускает не мягкий подход к применению условий платежа, дающий возможность, как отсрочки оплаты для покупателя, так и предоставления аванса для продавца. Условия аккредитива могут оперативно изменяться по обоюдному соглашению сторон на любой стадии исполнения экспортно-импортного контракта. При применении аккредитива во внешнеторговых сделках легко применим широчайший спектр платежных инструментов, который предлагается современной банковской системой. Это и платеж с рассрочкой, и негоциация документов, и немедленный платеж предоставителю документов, и акцепт трат, и переуступка выручки по аккредитиву, и передача аккредитива иному бенефициару и т.п. К тому же, аккредитив способен выполнять и кредитную функцию, когда, еще до поступления выручки от реализации импорта, банк обеспечивает возможность получения средств.

В каких же ситуациях, использовать документарного аккредитива выгодно и удобно?

Ситуаций можно привести множество. Но, среди них легко выделяются самые распространенные:

Например, при установлении торговых взаимоотношений с новым партнером, когда одна из сторон участвующих в сделке опасается неоплаты со стороны партнера, документарный аккредитив иногда является единственным выходом из ситуации, гарантирующим успешность сделки.

В случае долгосрочного сотрудничества, при хорошо отработанной схеме использования документарного аккредитива, подобная форма расчетов становится удобной, поскольку, она высвобождает временные ресурсы бизнес - партнеров, снимая с обеих сторон необходимость постоянного контроля каждой из сделок в отдельности.

При наличии сомнений, по поводу платежеспособности покупателя, и при этом, высокой привлекательности сделки, отличным выходом для продавца может стать применение документарного аккредитива, как формы оплаты его продукта(услуг).

В случае, если покупатель находится в стране с нестабильной экономической ситуацией, характеризующейся высокой вероятностью ее резкого ухудшения, тогда использование документарного аккредитива может свести на «нет» потенциальный риск для продавца.

В ситуации, когда, покупатель испытывает нежелание использовать 100% предоплату, а продавец на ней настаивает, тогда применение документарного аккредитива также весьма оправдано.

 

 

Давайте разберем возможные преимущества документарного аккредитива для обеих сторон, продавца и покупателя, участвующих в международной сделке.

Несколько полезных советов, для впервые заключающих контракты с использованием документарного аккредитива:

Для экспортера (продавца):

Внимательно изучите аккредитив, чтобы убедиться в выполнимости оговоренных в нем условий. До того как будет выставлен аккредитив в Вашу пользу, проконсультируйтесь со специалистом по документарным операциям Отдела по работе с финансовыми институтами по поводу условий, касающихся аккредитива и документации. Все аспекты аккредитива должны соответствовать согласованным условиям сделки, в том числе адрес покупателя, выплачиваемая сумма и маршрут транспортировки продукта.

Следует иметь ввиду, что Вы обязаны выполнить все условия, оговоренные в аккредитиве. В противном случае, отгруженный продукт (оказанные услуги) может быть Вам не оплачен. Поэтому особенно важно представить документы, предусмотренные аккредитивом, в исполняющий банк до срока истечения аккредитива, обычно, не позднее 21го дня от даты отгрузки.

Если условия аккредитива должны быть изменены, Вам необходимо связаться с покупателем, чтобы он дал указания о внесении поправок банку, открывшему аккредитив.

Получите подтверждение страховой фирмы, что она может обеспечить страховое покрытие суммы отгружаемого продукта. Обычное страховое покрытие составляет для условий СИФ (цена, страхование, фрахт) и индекс S&P500 (фрахт/цена перевозки и страхование, оплаченные до «указанного пункта назначения») цена продукта плюс 10%.

Удостоверьтесь в том, что описание продукта в выставляемом инвойсе строго соответствует описанию в аккредитиве.

Для импортера (покупателя):

Помните, что для банка обязательными являются лишь условия самого аккредитива. Контракты о покупке продукта и другие торговые соглашения между Вами и продавцом не имеют отношения к банку, предоставляющему аккредитив.

Формулировка аккредитива должна быть простой и четкой. Чем больше деталей оговаривается в аккредитиве, тем скорее продавец может отказаться от такой формулировки из-за сложности выполнения всех указанных условий. В то же время Вы заинтересованы в том, чтобы детально определить, за что будете платить.

В документах, требуемых от продавца, очень важно определить условия, касающиеся таможенной очистки. В число требуемых документов обычно входят транспортные документы, коммерческий инвойс, сертификат происхождения и страховой документ.

Будьте готовы к возможному предложению продавца о внесении изменений в условия аккредитива. В случае наиболее часто используемого безотзывного аккредитива изменения могут быть внесены только по обоюдному согласию сторон.

Срок действия аккредитива должен быть достаточным для того, чтобы продавец произвел товары и успел их отгрузить.

Во избежание внесения изменений в аккредитив при открытии аккредитива совершенно точно соблюдайте все подробности торговой сделки, описанные в контракте.

Также, Вам следует иметь в виду, что банки имеют дело только с документами, а не с товарами и описанием услуг. И обязательным для банка, являются лишь условия аккредитива. Если все документы соответствуют условиям, указанным в аккредитиве, тогда банк принимает эти документы и начинает процедуру оплаты без задержек. Иначе – возможны долгие и утомительные консультации.

Все кредитные компании работают с аккредитивами в соответствии с "Унифицированными правилами и обычаями для документарных аккредитивов, публикация Международной Торговой палаты № 500", утвержденными в 1993г Международной торговой палатой в Париже. Этот свод правил позволяет создать четкий инструмент для обеспечения международных сделок, лишенный зависимости от нередких противоречий, возникающих при взаимодействии законодательств двух, или же нескольких стран, стоящих за участниками сделки. Правила эти четко оговаривают перечень и вид контрактной документации, стандартизируя ее. Процедура контроля сделки, таким образом, становится достаточно простой и «прозрачной».

Подробно определение положений работы с аккредитивами в Российской Федерации, даны в статьях №№867 – 873 с комментариями к ним [гл.3] «Расчеты по аккредитиву» ГК РФ.

В случае же возникновения споров в данном вопросе, для их разрешения, следует обращаться к разделу «О практике рассмотрения споров, связанных с использованием аккредитивной формы расчетов» письма Президиума Высшего Арбитражного Суда РФ №39 от 15 января 1999г.

 

 

Я ни в коем случае не ставил себе целью рассказать обо всех нюансах применения аккредитива в международных взаиморасчетах. Поскольку их подробное описание заняло не один толстый учебник. Я кратко изложил лишь самые общие принципы работы с аккредитивами. Как сказала мне однажды, одна весьма опытная сотрудница среднего звена одного крупного московского банка: «Чем я дольше занимаюсь аккредитивами, тем больше понимаю, насколько это обширная и емкая тема». Поэтому, обязательно, по поводу разработки схем применения аккредитивов, именно в Вашем конкретном случае, смело, не стесняясь, задавайте вопросы сотрудникам банков, в которых вы планируете оформлять аккредитив. В хороших банках, как известно, есть хорошие отделы по работе с клиентами, которые всегда готовы провести полезные профессиональные консультации по услугам. К тому же, на основании анализа ответов на Ваши вопросы, исходя из профессионализма оказываемых Вам консультаций, Вы сможете принять решение о работе/не работе с каким-то банком в каждом конкретном случае. Одним из инструментов международной продажи является аккредитив – обязательство банка осуществить платеж при предъявлении ему определенных документов, соответствующих заранее оговоренным условиям. Чаще всего при совершении сделок между резидентами разных стран используется схема классического аккредитива, в которой задействовано пять участников: аппликант (покупатель, по поручению которого открывается аккредитив), банк-эмитент (открывающий аккредитив), подтверждающий банк (кредитное учреждение, добавляющее свое обязательство осуществить платеж к долгу банка-эмитента), бенефициар (продавец, получатель платежа) и авизующий банк (банк бенефициара).

Согласно UCP 600 (международные унифицированные правила и обычаи для документарных аккредитивов, принятые банковской комиссией Международной торговой палаты в 2003 г.), в сделке также присутствует исполняющий банк, который принимает решение о соответствии документов условиям аккредитива. Однако в соответствии с международной практикой, эту функцию обычно несет подтверждающий банк. Если же открывается неподтвержденный аккредитив, то данная роль ложится либо на эмитента, либо на авизующую кредитную компанию.

После открытия аккредитива у двух банков (эмитента и подтверждающего) появляется обязательство перед поставщиком провести платеж по контракту в случае предоставления правильно оформленных документов, удостоверяющих отгрузку продукта. Как правило, набор стандартный: инвойс, упаковочный лист и коносамент. Они представляются в авизующий банк, который в некоторых случаях, оговоренных с бенефициаром, берет на себя функцию проверки документов. При нахождении ошибок – например, опечатки в инвойсе – поставщик получает рекомендацию по их исправлению, что увеличивает шансы своевременной оплаты аккредитива.

Непременное условие любого аккредитива – определенный срок его действия, то есть устанавливается дата, до которой действительно обязательство банков (эмитента и подтверждающего). До этой даты поставщик обязан предоставить все необходимые документы, свидетельствующие о выполнении им условий контракта. Как правило, срок действия аккредитива рассчитывается как дата последней отгрузки плюс количество дней, необходимых для предоставления документов в подтверждающий банк (обычно 15–21 день).

При открытии аккредитива в нем обязательно указывается способ исполнения. Наиболее часто это происходит платежом по предъявлению документов (available by payment at sight) – классический аккредитив. Следом за ним по популярности идет аккредитив с отсрочкой платежа (available by deferred payment). Гораздо более редкими для российских участников международной сбыта являются исполнение аккредитива путем акцепта тратт (available by acceptance) – переводных векселей, а также исполнение путем негоциации (available by negotiation) – учета простых векселей.

В случае использования схемы с постфинансированием подтверждающий банк уведомляет банк-эмитент о получении от бенефициара необходимого для исполнения аккредитива пакета документов, но платеж в авизующий банк осуществляет за счет собственных ресурсов. Расчет же аппликанта с финансирующей сделку кредитной фирмой происходит по истечении отсрочки платежа.

 

 

В отдельных случаях вместе с аккредитивом с отсрочкой платежа (риск исполнения сделки в данном случае целиком ложится на бенефициара-поставщика) применяется дисконтирование, при котором подтверждающий банк приобретает у бенефициара документы, дающие право на получения платежа в определенный в аккредитиве срок. Если комиссия за дисконтирование оплачивается бенефициаром, то никакой маржи для аппликанта в аккредитиве с постфинансированием или с дисконтированием фактически нет.

Что касается поставщика, то при дисконтировании он должен оформить дополнительный документ – просьбу к подтверждающему банку о выкупе документов. Кроме того, чтобы аккредитив можно было дисконтировать, в его тексте должно быть оговорено соответствующее условие.

В некоторых странах, в частности в США, отсутствует понятие банковской платежной поручительства. Вместо нее применяется так называемый standby или резервный аккредитив. Основная идея заключается в том, что не происходит передачи по банковской цепочке документов, подтверждающих отгрузку, и, соответственно, эквивалентных платежей. То есть в положенный срок, оговоренный в аккредитиве, аппликант-получатель выплачивает бенефициару-поставщику положенную сумму. И лишь в том случае, если это событие не произошло, бенефициар представляет в авизующий банк документы и получает платеж от подтверждающего банка. Таким образом, standby – это аккредитив, который в идеале не должен быть исполнен. Требования по нему выставляются лишь в случае нарушения покупателем условий контракта и влекут для него потерю имиджа.

В некоторых случаях применение аккредитива позволяет поставщику получить предоплату. По схеме аккредитива «с красной оговоркой» бенефициар предоставляет в банк предварительные документы на отгрузку (как правило, это проформа-счет и письмо-обязательство осуществить отгрузку в контрактные сроки). Против этих документов поставщик получает предоплату до фактической отгрузки продукта (в размере 5–100%). После отправки груза документы отправляются напрямую аппликанту. В случае частичной предоплаты стороны могут договориться о том, что копии документов отправляются также в подтверждающий банк, для получения оставшейся доли платежа. В этом случае бенефициар должен сделать две итерации по предоставлению документов – вначале предварительные документы на предстоящую отгрузку, а затем собственно отгрузочные.

Операции внешнеторгового финансирования отличаются от обычных займов. Основной целью использования инструментов торгового финансирования является не только предоставление кредитных ресурсов, но и снижение рисков участвующих в торговой сделке сторон. Аваля предусматривают обеспечение возврата уплаченных авансов (авансовые аваля), а также дают возможность участия в аукционах (тендерные поручительства), получения заказов на производство оборудования и строительство (аваля исполнения - performance obligation), осуществления других расчетов по внешней сбыту (например, таможенные поручительства). Для импортеров аккредитивы исключают риск недоставки или некачественной поставки товаров, экспортерам дают гарантию платежа после предоставления документов.

При оптимальной формулировке условий аккредитива покупатель может быть уверен в том, что оплата продукции будет произведена только после поставки (если контрактом не предусмотрены авансовые платежи) и лишь в том случае, если соблюдены условия договора.

 

 

Популярность инструментов торгового финансирования в международной практике вызвана именно тем, что они позволяют компаниям повысить эффективность использования собственных средств, не отвлекая ресурсы из своего оборотного капитала.

Постфинансирование аккредитивов

Евразийский банк организует финансирование для своих клиентов-импортеров по внешнеторговым контрактам с расчетами посредством подтвержденного документарного аккредитива. Финансирование предоставляется на полную сумму аккредитива или на его часть. При этом в целях снижения затрат клиента банк использует более дешевые финансовые ресурсы зарубежных банков.

При данной схеме возможна отсрочка платежа в рамках аккредитива также по пониженной ставке.

Преимущества аккредитивной формы расчетов с привлечением финансирования зарубежных банков:

При применении кредитной линии по аккредитивам используются кредитные ресурсы зарубежного подтверждающего банка, кредитная ставка подтверждающего западного банка ниже, чем в Казахстане

При данной схеме возможна отсрочка платежа в рамках аккредитива либо авансовый платеж также по пониженной ставке.

Сроки кредитования клиента Евразийского банка по такой схеме могут варьироваться;

Клиент не должен отвлекать средства из оборота в момент открытия аккредитива;

Западный поставщик получает средства по аккредитиву сразу после предоставления документов в подтверждающий банк; при этом средства по аккредитиву нашего клиента списываются Евразийским банком только по окончании срока постфинансирования.

Схема работы по подтвержденным аккредитивам с привлечением финансирования зарубежных банков:

1. Казахстанский клиент-импортер и иностранный поставщик заключают договор на поставку продукции.

2. Казахстанский клиент-импортер подает заявление в Евразийский банк на открытие аккредитива с привлечением финансирования иностранного банка.

3. Евразийский банк открывает аккредитив, передает его в зарубежный банк с запросом на подтверждение и финансирование без перечисления покрытия.

4. Зарубежный банк авизует аккредитив поставщику с добавлением своего подтверждения.

5. Поставщик производит отгрузку продукта.

6. Поставщик представляет отгрузочные документы в подтверждающий банк.

7. Подтверждающий банк производит оплату отгрузочных документов из своих средств.

8. По истечении срока финансирования Евразийский банк уплачивает подтверждающему банку сумму финансирования и проценты по нему.

9. Клиент-импортер производит возмещение Евразийскому банку суммы финансирования и процентов.

Подтверждающий банк (confirming bank) - банк, принимающий на себя обязательство, в дополнение к займу банка-эмитента, оплачивать документы, соответствующие условиям аккредитива. Подтверждение аккредитива, добавленное подтверждающим банком, подразумевает дополнительную гарантию платежа со стороны подтверждающего банка.

Обычно такой банк используется в расчетах в случае, если банк-эмитент и банк продавца не являются корреспондентами, а также для снижения влияния страновых рисков, если один или оба партнера расположены в странах с недостаточным высоким рейтингом платежеспособности и политической стабильности.

 

 

Подтверждающий банк осуществляет первую проверку документов и выносит свое экспертное решение. Если по оценке подтверждающего банка документы представлены без расхождений с условиями аккредитива, то подтверждающий банк обязан заплатить на условиях аккредитива. В случае представления документов с расхождениями подтверждающий банк действует в соответствии с инструкциями стороны, представившей документы и, соответственно, может:

запросить у банка-эмитента согласие аппликанта на оплату документов с расхождениями и после получения согласия совершить платеж на условиях аккредитива или отправить документы банку-эмитенту без займов со своей стороны на базе инкассо. В этом случае документы будут оплачены в случае согласия аппликата, т.е. не по аккредитиву, а по инкассо или вернуть документы бенефициару. В этом случае вопрос оплаты должен быть урегулирован сторонами по контракту без участия подтверждающего банка.

Исполняющий банк (nominated bank) - банк, который по поручению банка-эмитента произведет проверку документов и в случае, если представленные документы соответствуют условиям аккредитива, затребует платеж у банка-эмитента для перевода его бенефициару. Исполняющий банк, в отличие от подтверждающего, не обязан за свой счет осуществлять платеж против документов или акцептовать тратты (переводные векселя).

Авизующий банк (advising bank) - банк, осуществляющий передачу условий аккредитива и всех дополнений к нему непосредственно бенефициару. Каких-то платежных долгов по аккредитиву у авизующего банка нет.

Как правило, это банк, обслуживающий бенефициара. Для авизующего банка необходимо иметь телексные ключи с банком-эмитентом или с подтверждающим банком.

 Трансферабельный аккредитив предусматривает возможность использования его полностью или частично несколькими лицами, помимо самого бенефициара (вторыми бенефициарами). Для этого бенефициар инструктирует банк о переводе определенной части (до100%) аккредитива на второго бенефициара.

Трансферабельный аккредитив может быть переведен только один раз, т.е. Аккредитив не может быть переведен по просьбе второго бенефициара в пользу третьего бенефициара. В случае отказа от использования своей части аккредитива второй бенефициар может снова передать это право первому бенефициару.

Однако, учитывая действующее в РФ валютное законодательство, при расчетах с использованием переводного аккредитива необходимо проконсультироваться со специалистами ПЧРБ в области валютного контроля.

Также использование трансферабельного аккредитива в Российской Федерации осложнено тем, что во внутреннем законодательстве отсутствуют нормы по данному виду операций.

Используется в расчетах за постоянные поставки равными политическими партиями. Он предусматривает пополнение аккредитива на определенную сумму (квоту) или до первоначальной величины по мере использования. При открытии револьверного аккредитива, как правило, указывается общая сумма аккредитива, размер одной квоты и их количество, а также срок использования квоты.

Револьверный аккредитив открывается не на полную сумму платежей по контракту. Однако для банка-эмитента выпуск револьверного аккредитива означает четкое обязательство возобновлять суммы в соответствии с первоначальными условиями, независимо от развития событий по поставкам товаров. Это является существенным риском.

 

 

Использование револьверных аккредитивов весьма ограничено, так как требуется предоставление обеспечения на полную сумму всех возобновлений, а также жесткое соблюдения сроков и объемов поставок бенефициаром для эффективности использования такого вида аккредитива. В связи с этим ПЧРБ не рекомендует револьверный аккредитив для применения в расчетах.

Поставщик и покупатель заключают контракт, предусматривающий расчеты по документарному аккредитиву.

Покупатель дает поручение (заявление) банку-эмитенту, на основании которого тот открывает аккредитив в пользу поставщика. При этом аккредитивное сообщение направляется в адрес банка поставщика.

Банк поставщика информирует поставщика, что аккредитив открыт.

После проверки поставщиком аккредитива на предмет соответствия его условий условиям контракта, осуществляется отгрузка продукта/ оказание услуг.

Поставщик предоставляет документы по аккредитиву в свой банк. Банк поставщика направляет документы в банк-эмитент. Предварительно банк поставщика проверяет документы на соответствие условиям аккредитива, если является исполняющим, в противном случае – вправе не осуществлять проверку. Банк-эмитент в обязательном порядке проверяет документы на соответствие условиям аккредитива.

Банк-эмитент платит поставщику и направляет документы в адрес покупателя. В случае наличия в документах расхождений с условиями аккредитива, платеж производится только после получения согласия покупателя на оплату документов с расхождениями.

Подтверждающий банк добавляет свое подтверждение к аккредитиву - гарантию оплаты в случае выполнения условий аккредитива – и, таким образом, выступает как посредник между банком поставщика и банком-эмитентом.

Схема работы по подтвержденному аккредитиву выглядит следующим образом:

Поставщик и покупатель заключают контракт, предусматривающий расчеты по подтвержденному документарному аккредитиву.

Покупатель дает поручение (заявление) банку-эмитенту, на основании которого тот открывает аккредитив в пользу поставщика. При этом аккредитив направляется в адрес подтверждающего банка для добавления им подтверждения.

Подтверждающий банк добавляет свое подтверждение к аккредитиву и по системе СВИФТ или телекс направляет в адрес банка поставщика текст аккредитива с указанием, что к аккредитиву добавлено подтверждение. Подтверждающий банк также информирует банк-эмитент о факте добавления своего подтверждения к аккредитиву.

Банк поставщика информирует поставщика, что аккредитив открыт, и к нему добавлено подтверждение.

После проверки поставщиком аккредитива на предмет соответствия его условий условиям контракта, осуществляется отгрузка продукта/ оказание услуг.

Поставщик предоставляет документы по аккредитиву в свой банк.

Банк поставщика направляет представленные документы в адрес подтверждающего банка.

Подтверждающий банк проверяет представленные документы:

Если документы представлены в соответствии с условиями аккредитива, то подтверждающий банк самостоятельно осуществляет платеж в пользу банка поставщика, после чего направляет документы в адрес банка-эмитента для получения возмещения;

Если в документах обнаружены расхождения, то подтверждающий банк:

незамедлительно извещает банк поставщика о факте выявления расхождений в документах

может вернуть документы в банк поставщика с отказом в оплате представленных документов. В этом случае поставщик и покупатель должны самостоятельно решить вопрос об оплате по контракту

по поручению банка поставщика может запросить банк-эмитент по системе СВИФТ или по телексу о согласии покупателя платить по документам с расхождениями. По получении положительного ответа действует в соответствии с п.8.1.

по просьбе банка поставщика может направить документы с расхождениями в банк-эмитент на инкассо. В этом случае аваля оплаты нет, покупатель самостоятельно будет принимать решение об оплате или об отказе от оплаты против полученных документов.

 

 

Если документы соответствуют условиям аккредитива (8.1) или если по документам с расхождениями (п.8.2) получено согласие банка-эмитента об оплате таких документов, направляет документы в адрес банка-эмитента. Банк-эмитент в обязательном порядке проверяет документы на соответствие условиям аккредитива. Подтверждающий банк получает возмещение платежа от банка-эмитента. В случае платежа по документам с расхождениями, перечисляет указанную сумму в адрес банка поставщика. Банк-эмитент направляет документы в адрес покупателя.

Иметь на счете средства в сумме, достаточной для выставления аккредитива и покрытия тех банковских комиссий, которые по условиям контракта, должны быть оплачены клиентом. По договоренности аккредитив также может быть открыт в счет кредитной линии или займа, предоставленного ПЧРБ.

Клиентам-резидентам - оформить в ПЧРБ паспорт сделки по контракту, по которому открывается аккредитив.

Представить в ПЧРБ заявление на открытие документарного аккредитива, заполненное с помощью пишущей машинки или компьютера.

В случае открытия аккредитива в счет кредитной линии, необходимо предоставить полный перечень документов для принятия решения коллегиальными органами банка, а также заключить с банком необходимые договоры (на открытие аккредитива, обеспечительные и др.).

Вид аккредитива: с подтверждением или без подтверждения другим банком.

Наименование банка-эмитента (по импорту ПЧРБ, по экспортированию — банк импортера, желательно из числа банков-корреспондентов ПЧРБ).

Наименование исполняющего или подтверждающего банка. Это может быть банк-корреспондент ПЧРБ либо сам ПЧРБ.

Если исполняющий или подтверждающий банк не является обслуживающим продавца банком, то должно быть дополнительно указано наименование авизующего банка (по импорту - наименование банка, обслуживающего продавца, по экспортированию – ПЧРБ)

Сумма аккредитива

Способ реализации аккредитива (платеж против документов, отсроченный платеж и т.д.)

Перечень документов, представляемых бенефициаром, и их характеристика

Сроки для представления документов

Сроки отгрузки

Условия страхования, уплаты фрахта, банковской комиссии и др.

 Изменения в условия аккредитива вносятся аналогично процедуре открытия аккредитива.

При аккредитивных операциях банки не несут ответственности по договору клиента. Банки также не несут ответственности за подлинность документов, их соответствие основному договору клиента.

Таким образом, займа банков по аккредитиву существуют независимо от задолженностей клиентов по основному контракту.

 Аккредитив открывается на срок, в рамках которого планируется осуществить поставку/ оказать услуги и представить документы для получения платежа по аккредитиву.

При условии платежа по предъявлении документов – расчеты производятся непосредственно после представления описанных в аккредитиве документов, если соблюдены условия аккредитива.

При условии отсроченного платежа – Бенефициар получает платеж в срок, предусмотренный в аккредитиве (например, определенное количество дней от даты представления документов в банк или от даты транспортного документа).

 Следует иметь в виду, что банки имеют 5 рабочих дней для проверки документов (7 рабочих дней для рублевых аккредитивов в соответствии с законодательством РФ).

По согласованию с продавцом исполняющий или подтверждающий банк

может вернуть документы продавцу для внесения исправлений в документы. Это имеет смысл делать, если имеется достаточно времени для внесения исправлений в документы и повторного представления их в банк

может запросить банк-эмитент на предмет согласия покупателя платить по документам с обнаруженными расхождениями. В случае получения согласия, направляет документы в адрес банка-эмитента с требованием о платеже

может направить документы с расхождениями в банк-эмитент на инкассо. В этом случае поручительства оплаты нет, покупатель самостоятельно будет принимать решение об оплате или об отказе от оплаты против полученных документов

Каждый банк устанавливает собственные комиссии за совершение аккредитивных операций. Однако, как правило, банки предусматривают в своих тарифах следующие комиссии.

комиссия за авизование предстоящего открытия аккредитива

комиссия за авизование аккредитива/изменений к аккредитиву

комиссия за открытие, увеличение, пролонгацию аккредитива

комиссия за внесение изменений в условия аккредитива

комиссия за подтверждение аккредитива

комиссия за прием, проверку и отправку документов по аккредитиву

комиссия за платеж по аккредитиву

комиссия за запрос согласия банка-эмитента или приказодателя аккредитива на оплату документов, представленных бенефициаром с расхождениями с условиями аккредитива

комиссия за акцепт тратт

комиссия за перевод аккредитива (трансферацию) или передачу на исполнение в другой банк

комиссия за отправку запросов по поручению клиента и пр.

 

 

Комиссии могут взиматься в виде фиксированной суммы либо устанавливаются в процентном отношении к сумме аккредитива или отдельной операции по нему. По ряду комиссий принято устанавливать комиссии из расчета за квартал или его часть (например, комиссии за открытие или подтверждение аккредитива).

Комиссии банков по аккредитиву уплачиваются покупателем или продавцом согласно условиям, указанным в аккредитиве. При этом расходы по импортным аккредитивам (ООО «ПЧРБ» – банк-эмитент) рекомендуется относить на территории РФ за счет импортера, за пределами РФ – за счет экспортера. При экспорте следует добиваться отнесения издержек по аккредитиву за счет импортера, а в случае разногласий включать их в цену контракта. Также особо следует обговорить оплату комиссий подтверждающего банка.

Банк-эмитент должен отклонять попытки приказодателя аккредитива вставить в текст аккредитива части текстов контракта, счетов-фактуры и т.п.

Унифицированные правила и обычаи для документарных аккредитивов, публикация Международной торговой палаты 2007 г. N 600 (UCP 600).

Унифицированные правила для межбанковского рамбурсирования по документарным аккредитивам, публикация МТП №525 (редакция 1996г.).

При расчетах на территории Российской Федерации по рублевым аккредитивам - нормативные документы РФ: Положение Банк России от 3 октября 2002 г. N 2-П "О безналичных расчетах в РФ" и Положение российский ЦБ от 01 апреля 2003 г. №222-П "О порядке осуществления безналичных расчетов физ. лицами в РФ".

При открытии рублевого аккредитива с исполнением в другом банке ПЧРБ должен установить кредитный лимит на исполняющий банк.

Существует требование предоставления дополнительно к основному списку документов 4-х оригиналов реестра счетов, к которым может предъявляться требование об обязательном акцепте покупателем.

Если условиями аккредитива предусмотрен акцепт уполномоченного Плательщиком лица, последнее обязано представить банку либо доверенность, выданную Плательщиком (если уполномоченным является физ. лицо), либо копию договора (если уполномоченным лицом является фирма).

Физические лица вправе применять аккредитивы для осуществления безналичных расчетов в соответствии с законодательством России, при расчетах, не связанных с осуществлением предпринимательской деятельности. Документарный аккредитив – форма расчетов, которая очень широко распространена в международной продаже для снижения финансовых рисков экспортера и импортера. Аккредитив представляет собой обязательство, выдаваемое банком по поручению покупателя произвести платеж в пользу поставщика против представленных документов, строго соответствующих условиям аккредитива.

Обязательство оплаты перед поставщиком берет на себя непосредственно банк. Таким образом, поставщик уже на момент открытия аккредитива застрахован от риска неплатежа от своего контрагента. Кроме того, поставщик ни в коем случае не зависит от договорных отношений, существующих между покупателем и банком-эмитентом.

С целью унификации проведения операций по документарным аккредитивам были разработаны Унифицированные правила и обычаи для Документарных аккредитивов, редакция 1993 г., публикация Международной торговой палаты № 500. Ссылка на применение правил должна быть включена в текст аккредитива. Правила являются обязательными для всех сторон. В расчетах посредством аккредитива (в зависимости от его условий) могут участвовать следующие стороны:

Приказодатель – импортер (покупатель)

Банк-эмитент – банк, открывающий аккредитив по заявлению Приказодателя.

Бенефициар – экспортер, поставщик.

Авизующий банк – банк, обычно обслуживающий Бенефициара, который проверяет подлинность полученного сообщения от банка-эмитента об открытии аккредитива и направляет (авизует) данное сообщение Бенефициару.

Подтверждающий банк – банк, добавляющий к аккредитиву свое подтверждение, то есть принимающий по отношению к долгу банка-эмитента дополнительные солидарные долга провести платеж по аккредитиву либо выполнить иные действия с условиями аккредитива.

Исполняющий банк – банк, который непосредственно проводит платежи по аккредитиву получателю денежных средств. Исполняющим банком может быть и банк-эмитент, и авизующий банк, и подтверждающий банк. Также возможен вариант, когда исполняющим банком является любой другой банк.

 

 

Для обеспечения интересов поставщика, как правило, используется безотзывный аккредитив, который не может быть ни изменен, ни отменен без согласия банка-эмитента, подтверждающего банка (если имеется) и бенефициара.

Схема проведения расчетов по импорту посредством документарного аккредитива, открытого банком (см. рисунок), включает в себя следующие этапы:

Покупатель и продавец согласовывают между собой, что условиями платежа по контракту является документарный аккредитив, открытый конкретным банком.

Покупатель (приказодатель) обращается в банк для открытия аккредитива в пользу поставщика (бенефициара), указывая документы, которые должны быть представлены продавцом для получения платежа.

Банк-эмитент открывает аккредитив в пользу бенефициара.

Банк, обслуживающий бенефициара, авизует ему аккредитив.

Получив авизо от обслуживающего банка, бенефициар отгружает продукт.

Бенефициар предоставляет документы, оговоренные в условиях по аккредитиву, в банк-эмитент как исполняющему банку.

Банк-эмитент тщательно проверяет документы. В случае если документы представлены полностью в соответствии с условиями аккредитива, то банк производит платеж в пользу бенефициара. Одновременно банк списывает денежные средства со счета приказодателя.

Банк-эмитент направляет документы приказодателю.

Аккредитивы и ячейки, являясь банковским инструментами, обладают несколькими общими характеристиками. Прежде всего это надежность, гарантия получения денег при условии совершения оговоренных действий и удобство - стороны сами решают, когда и при каких условиях продавец сможет получить деньги`, - говорит генеральный директор ИК `Дом` Евгений Поберезкин. И все же есть различия между этими двумя формами расчета.

Банковская ячейка сегодня - один из самых распространенных способов передачи денег при совершении сделок с недвижимым имуществом. Чаще всего ее используют при сделках на вторичном рынке жилья. С помощью банковской ячейки решается основная проблема - где хранить деньги в период регистрации. Дело в том, что после подписания договора купли-торговли проходит не менее двух недель, прежде чем произойдет регистрация прав собственности на жилье в соответствующих государственных органах.

Обычно составляется трехсторонний контракт: между банком, продавцом и покупателем. В этом документе четко оговариваются условия, при которых продавец получает доступ к ячейке, где хранятся деньги покупателя. Один из неоспоримых плюсов банковской ячейки, по словам Ирины Быковой, начальника отдела готового жилья и ипотеки ГК `Дисса` (это отличает ее от аккредитива) заключается в том, что, если концессия, по каким-либо причинам не состоялась, то покупатель без всяких осложнений имеет возможность забрать свои деньги обратно - в соответствии с условиями договора. По мнению Евгения Поберезкина, банковская ячейка обладает еще одним достоинством: `Кроме основного преимущества сейф-ячейки (расчеты производятся под крышей банка, передача средств безопасна), есть еще и дополнительное: сейф-ячейку можно использовать для временного хранения не только денег, но и ценных бумаг, и других идущих в оплату ценностей`.

Что касается недостатков этой схемы расчетов, то они связаны с тем, что банковская ячейка подходит лишь для прямой купли-торгово-промышленной деятельности. `Сегодня при обмене, например, физлицо вынуждено совершить несколько сделок купли-торговой деятельности, чтобы получить в итоге желаемый вариант. Такого рода `цепочки` могут быть довольно длинными, в 10-12 звеньев, и промежуточные операции с наличными деньгами, если они хранятся в банковской ячейке, становятся невозможными`, - говорит Ирина Быкова. Есть еще одно НО. У банковской ячейки, как правило, только один ключ, и при его потере возникают сложности. Иногда могут возникнуть проблемы с передачей ключа продавцу.

Кроме того, аренда банковской ячейки - не безвозмездное мероприятие. За безопасность надо платить. И именно относительная безопасность расчетов при сделках с помощью банковской ячейки может нивелировать некоторые минусы ее использования. Ведь потерять деньги не хочет никто!

Безналичный аналог банковской ячейки - аккредитив. Чаще всего он используется при ипотечных сделках. Кроме того, по словам Евгения Поберезкина, применение аккредитивов удобно, если продавцом и/или покупателем недвижимости является юр. лицо (например застройщик).

Так же, как и при использовании сейфа, банк гарантирует продавцу выдачу денег в обмен на предъявление документов, подтверждающих действительность сделки. Это дает гарантию законности платежей и возможность документального подтверждения факта 100% -ной оплаты. Но при нарушении хотя бы одного из условий исполнение аккредитива не производится, это основной минус этой формы расчета, поскольку, если одна из сторон передумала, оперативно получить назад деньги покупателю не удастся.

Павел Райх, генеральный директор АН `Подряд-Инвест`, считает, что с аккредитивом связан еще один существенный минус: `В наших реалиях банковская ячейка надежнее, чем аккредитив. С точки зрения безопасности продавцы обычно настаивают на ячейке, поскольку счет в банке сопряжен с опасностью (вдруг банк прекратит свое существование, и деньги будут заморожены). А ячейка в любом случае останется неприкосновенной`.

 

 

`В определенных ситуациях официальность аккредитива может стать минусом - проведение платежей через счета банка показывает всю сумму сделки, в чем не всегда заинтересованы стороны`, - сообщают в ИК `Дом`.

Но нельзя забывать о достоинствах аккредитива, выгодно отличающих его от ячейки: все платежи осуществляются безналичным путем. Таким образом, продавец и покупатель избавлены от путешествия по городу с `чемоданом` денежных знаков. Евгений Поберезкин считает, что у безналичной формы расчетов, а следовательно у аккредитива, есть еще ряд плюсов: `Главными преимуществами документарного аккредитива являются отсутствие в расчетах наличных средств и связанных с этим рисков, независимость процедуры расчетов при совершении сделки с недвижимостью от `человеческого фактора`. Еще одним достоинством аккредитива, по мнению Ирины Быковой, является достаточно высокий уровень безопасности. В том числе это связано с тем, что аккредитив предполагает обязательную проверку купюр. `В настоящее время все банки должны быть оснащены современным оборудованием, которое способно обнаружить новейшие приемы фальшивомонетчиков. Необходима тщательная проверка денежных знаков на нескольких аппаратах, чтобы исключить ошибку`, - считает Ирина Быкова. Таким образом, при оформлении аккредитива банком гарантируется подлинность и количество купюр.

Кроме того, следует сказать еще об одном преимуществе аккредитива. В отличие от банковской ячейки, аккредитив подходит для тех, кто переезжает из одного города в другой: безналичная форма исключает все возможные проблемы, которые могли бы возникнуть при расчете.

Схема операции с аккредитивом

На схеме указаны следующие операции:

1) покупатель поручает своему банку открыть аккредитив;

2) банку продавца пересылаются инструкции;

3) банк информирует продавца, что получил инструкции об открытии аккредитива;

4) продавец использует аккредитив – передает документы банку;

5) после проверки документов банк выплачивает сумму аккредитива продавцу;

6) документы направляются банку покупателя;

7) документы проверяются и отправляются покупателю.

Аккредитив гарантирует продавцу платеж покупателя. Экспортер получает обязательство банка, открывшего аккредитив, по которому он получит деньги, если все документы будут соответствовать условиям контракта.

Для продавца крайне важно, чтобы все документы соответствовали условиям аккредитива, так как банк проверяет их очень тщательно и несет при этом полную ответственность перед покупателем.

Если документы не соответствуют условиям, то банк информирует об этом покупателя и требует дополнительных указаний; без согласия покупателя он не может выплачивать сумму аккредитива.

Однако иногда банк продавца все-таки может выплатить деньги покупателю, но при условии, что покупатель примет документы. Если же покупатель отказывается принять несоответствующие условиям аккредитива документы, то продавец обязан вернуть сумму аккредитива своему банку.

В международной практике почти в 80 % случаев документы аккредитивов не соответствуют полностью их условиям, поэтому банки из-за повышенной ответственности перед покупателем проверяют документы весьма скрупулезно.

Виды аккредитивов:

- открытый – покупатель не имеет права его отзывать, поскольку он не дает продавцу никакой аваля (используется весьма редко);

- безотзывный – по общепринятой форме покупатель стремится отозвать аккредитив. У этого аккредитива есть подвиды:

а) безотзывный подтвержденный аккредитив – покупатель поручает своему банку подтвердить аккредитив через банк продавца, т. е. Банк продавца гарантирует выполнение условий платежа;

б) безотзывный неподтвержденный аккредитив – банк продавца лишь информирует его об открытии аккредитива, а сам не подтверждает его, т. е. гарантирует оплату (в данном случае ответственность за выполнение займов несет только банк покупателя).

- переводной – если продавец не производит все продаваемые детали, а покупает их у субпоставщиков, то целесообразно договориться с покупателем об открытии переводного аккредитива. Тогда продавец имеет возможность перевести часть аккредитива (даже с изменением срока действия) своим субпоставщикам. Такой вид аккредитива дешевле, чем открытие отдельных аккредитивов своим субпоставщикам.

По стоимости аккредитив дороже, чем инкассо. Обычно расходы по аккредитиву несет покупатель. Но если во время переговоров клиент не готов нести расходы, связанные с открытием аккредитива, то, по-видимому, продавцу разумнее взять их на себя полностью или частично, чем отказаться от финансовой поручительства аккредитива.

Банковский перевод представляет собой поручение одного банка другому выплатить бенефициару (иностранному получателю) определенную сумму. В нем участвуют:

- перевододатель – должник;

- Банк, принявший поручение;

- Банк, выполняющий поручение;

- переводополучатель.

В форме банковского перевода осуществляются авансовые платежи импортера либо оплата товаров после их получения, что задерживает инкассацию валютной выручки экспортером. Кроме того, посредством перевода производятся перерасчеты и прочие операции. Обычно банковские переводы сочетаются с другими формами международных расчетов.

 

 

В поручении указывается способ возмещения банку-плательщику выплаченной им суммы. Банк переводополучателя руководствуется конкретными указаниями, содержащимися в платежном поручении.

Расчеты с использованием векселей и чеков. В международной практике применяются: переводные векселя (тратты), выставляемые экспортером на импортера.

При расчетах с использованием векселя экспортер передает тратту и товарные документы на инкассо своему банку, который получает валюту с импортера. Импортер становится собственником этих документов лишь против оплаты или акцепта тратты.

Если платеж осуществляется с помощью чека, то должник (покупатель) либо самостоятельно выставляет чек (чек клиента), либо поручает его выписку банку (чек банка).

Дорожный (туристический) чек – платежный документ, денежное обязательство (приказ) выплатить обозначенную на нем сумму владельцу чека. Он выписывается крупными банками в национальной и иностранной валюте.

Еврочек – чек в евро валюте, выписываемый банком без предварительного взноса клиентом наличных денег и на более крупные суммы в счет банковского ссуды сроком до 1 месяца. Он оплачивается в любой валюте страны – участницы соглашения. Еврочек действует с 1968 г.

Документарный аккредитив: новые возможности для импортеров

Основной обязанностью российского импортера по внешнеторговому контракту является не только уплата покупной цены, но и ввоз на территорию Российской Федерации оплаченного продукта, да к тому же в определенные законом сроки. Обязательство же иностранного контрагента – это поставка продукта того качества, в том количестве и в те сроки, которые предусмотрены контрактом. Естественно, так как в значительной степени все зависит от добросовестности и обязательности партнеров, разделенных государственными границами, внешнеэкономические сделки сопряжены с определенными рисками. Это финансовые убытки и вероятность привлечения к ответственности за нарушение валютного законодательства страны. Задача банка, обслуживающего внешнеторговую сделку, оказать содействие клиентам в максимальном снижении этих рисков.

К сожалению, не существует универсального метода обеспечения валютных интересов участников экспортно-импортных операций, что, естественно, осложняет и формы расчетов по сделке. В частности, иностранные партнеры требуют от российских предпринимателей предоплату, часто значительную, что, как правило, удорожает сделку.

В международной практике сегодня наибольшее распространение получили такие способы предотвращения неплатежа/непоставки продукта или задержки платежа, как документарные формы расчетов и платежные аваля первоклассных банков.

Из документарных форм расчетов в наибольшей степени обеспечивают интересы импортера и экспортера документарные аккредитивы. Обусловлено это тем, что, во-первых, в этих расчетных операциях самое непосредственное участие принимают банки, и во-вторых, импортер производит платеж, а экспортер получает выручку только при условии отгрузки продукта и передачи в банк документов, удостоверяющих факт отгрузки (отсюда и название “документарный аккредитив”).

Международная банковская практика свидетельствует, что наиболее безопасная форма расчетов в экспортно-импортных сделках c точки зрения рисков - безотзывный документарный аккредитив. Связано это с тем, что аккредитив во внешней сбыту представляет собой обязательство банка в соответствии с указанием импортера произвести платеж экспортеру против передачи в банк предусмотренных аккредитивом документов и при соблюдении всех прочих его условий. Преимущество этой формы расчета заключается, прежде всего, в ее надежности, а именно: к контрактному займу импортера “платить” добавляется письменное одностороннее обязательство банка “произвести платеж”. При использовании аккредитивной формы расчетов участники экспортно-импортных операций и их банки руководствуются “Унифицированными правилами и обычаями для документарных аккредитивов”, разработанными Международной торговой палатой (ныне действуют в редакции 1993 г. изд. МТП № 500). Этот документ содержит очень важные требования к банку, открывшему аккредитив, конкретизирующие его задолженности по исполнению всех условий аккредитива, независимо от срока его истечения (ст. 9 и 42).

Использование внешнеторговых документарных операций не только для осуществления расчетов, но и для снижения рисков во внешнеторговой деятельности можно рассматривать как достаточно новое явление в бизнесе для большинства российских клиентов. Однако документарные операции обладают и другим, не менее важным качеством: это - ощутимое снижение стоимости сделки. Правда, не все российские банки, работающие с аккредитивами, могут гарантировать удешевление контракта. Объяснение этому очень простое: в Российской Федерации не так много банков, чьи капиталы позволяют им входить в тысячу крупнейших кредитных институтов мира или в первую сотню европейских банков. Сбербанк Российской Федерации к таковым относится, и соответственно его клиенты и клиенты его филиалов, расположенных на всей территории Российской Федерации, могут пользоваться льготами при проведении внешнеторговых операций.

 

 

Reputation Сбербанка Российской Федерации как первоклассного банка создает уникальные возможности в сфере обслуживания внешней коммерции. Ведущие банки США, Страны восходящего солнца, германии, Италии, Австрии, Франции и других стран (в настоящее время около 60 крупнейших зарубежных банков) открыли ему, как банку с высоким международным рейтингом, кредитные линии для финансирования внешнеторговых операций клиентов сроком до 3-х лет. Использование этих кредитных линий для финансирования и подтверждения аккредитивов, открываемых клиентами Сбербанка Российской Федерации, в том числе его крупнейшего филиала - Среднерусского банка, накопившего значительный опыт работы по финансированию долгосрочных проектов, позволяет минимизировать вынужденность импортеров в простом авансировании сделки, что, в свою очередь, значительно сокращает затраты и, естественно, повышает ее эффективность. Понятно, что особенно это важно, если речь идет об обновлении основных фондов предприятия или о развитии импортозамещающих производств. 

Документарное инкассо

Под документарным инкассо понимается получение через банк причитающейся суммы против передачи соответствующих документов.

В отличие от аккредитива, получение платежа происходит только после акцепта отгрузочных документов покупателем (а не банком). Поэтому документарное инкассо имеет смысл применять в том случае, если у Вас доверительные отношения с покупателем. В данном случае использование документарного инкассо предоставит Вам следующие преимущества:

более высокая надежность по сравнению с открытым счетом;

как правило, более быстрая оплата, чем при открытом счете, благодаря предоставлению документов через банк;

Банки защищают Ваше право на продукт до момента оплаты документов или акцепта тратт (если Вы не дали инструкций о выдаче документов без оплаты);

при неплатеже/неакцепте возможен, по Вашей просьбе, официальный протест, который ускоряет дальнейшие шаги и упрощает взыскание процентов за просрочку;

незначительные расходы по сравнению с документарным аккредитивом.

Опыт обслуживания внешнеторговых контрактов в Среднерусском банке Сбербанка Российской Федерации убеждает, что очень часто клиенту необходима помощь в выборе оптимальных платежных условий по внешнеторговым сделкам с учетом особенностей каждой конкретной сделки. Особенно это важно на этапе предконтрактной работы с участниками внешнеэкономической деятельности. Нередки случаи, когда в платежные условия уже заключенных контрактов на покупку оборудования клиентами вносятся изменения в соответствии с предложениями банка по использованию документарных операций, что позволяет импортеру сократить сумму переводимой за рубеж предоплаты за приобретаемые товары или отказаться от нее, и таким образом снизить цена проекта.

Реализация финансирования внешнеторговых проектов импортера осуществляется по схеме:

а) расчеты по оплате сделки проводятся через безотзывный (подтвержденный) аккредитив;

б) продукт (оборудование) оплачивается за счет займа, получаемого в Среднерусском банке по специальной, льготной ставке для формирования покрытия по аккредитиву, т.е. документарный аккредитив имеет кредитную составляющую. На этих условиях банк открывает аккредитив на льготных условиях. В этой ситуации импортер может получить отсрочку платежа.

При этом существует 2 вида отсрочки платежа по аккредитиву:

Отсрочка предоставляется иностранным контрагентом, о чем партнеры по сделке договариваются сами и фиксируют эту сделка в контракте. (Отметим, что нередко зарубежному партнеру требуется уверенность в серьезности намерений российского покупателя, которая должна быть подкреплена или предоплатой, или поручительством банка. Предоплата ведет, как правило, к удорожанию проекта).

Отсрочка может быть обеспечена с помощью постимпортного финансирования в счет кредитных линий зарубежных банков, т.е. Среднерусский банк организует импортеру отсрочку платежа за счет займов иностранных банков. Необходимость в постимпортном финансировании возникает у импортера в случае, когда ему требуется отсрочка платежа, но продавец по тем или иным причинам отсрочку платежа предоставить не готов. В такой ситуации Сбербанк Российской Федерации открывает аккредитив, который условно можно назвать “непокрытым” (при использовании таких аккредитивов банком применяется нестандартная технология формирования его покрытия). Указанные аккредитивы открываются Сбербанком Российской Федерации за счет выданного российскому импортеру ссуды по льготной ставке для оплаты долгосрочных проектов, причем в обеспечение долга принимается закупаемое оборудование, хотя и по сниженному коэффициенту, который однако удваивается после ввоза его на территорию Российской Федерации.

 

 

Следует отметить также, что при открытии так называемых “непокрытых” аккредитивов Сбербанк проводит индивидуальную работу с зарубежными банками по получению наилучших ценовых условий финансирования проекта и подтверждения каждого открываемого аккредитива (средняя стоимость подтверждения аккредитивов в счет кредитных линий зарубежных банков в первом квартале 2004 года составляла порядка 2,5% - 3% годовых).

Схематично механизм подготовки, заключения и реализации сделки с использованием постимпортного финансирования с наибольшей эффективностью строится следующим образом.

Выбор покупателя  

Российский покупатель находит иностранного партнера (в ряде случаев Среднерусский банк оказывает содействие в этом)

Предварительное cоглашение по сделке

Партнеры достигают соглашения о финансовых условиях сделки (цена продукта, сроки его поставки, возможность предоставления отсрочки платежа, форма оплаты - безотзывный аккредитив)

Консультации с банком  

Консультации со специалистами Среднерусского банка о возможности компании постимпортного финансирования за счет средств иностранного банка, согласовывается примерный график платежей за ввозимый продукт (оборудование)

Оформление займа в банке  

Подготовка пакета документов для получения ссуды в Среднерусском банке по специальной ставке; приобретаемое за рубежом оборудование может использоваться в качестве обеспечения долга

Подписание контракта  

Подписание контракта обеими сторонами

Получение займа и открытие аккредитива  

Получение ссуды и открытие аккредитива в пользу иностранного контрагента на полную сумму сделки и на оптимальный срок (меньший срок действия аккредитива снижает его цена)

Погашение займов  

Соблюдение графика платежей иностранному банку за финансирование сделки и погашение займа Среднерусскому банку Сбербанка Российской Федерации

Стоимость сделки с использованием такого аккредитива складывается из разовых комиссий банков, т.е. финансирующего (иностранного) банка и Сбербанка(филиала), обслуживающего аккредитив, а также суммы ссуды с процентами Сбербанку и иностранному банку.

Разовые выплаты Сбербанку состоят из:

Стоимости открытия аккредитива Сбербанком Российской Федерации;

Стоимости фирмы подтверждения аккредитива в счет кредитной линии иностранного банка;

комиссии банка за проверку отгрузочных документов.

Разовые выплаты иностранному банку включают комиссии за авизование аккредитива, отсрочку платежа, возможные изменения в тексте аккредитива, почтовые и SWIFT-сообщения.

Реализация предлагаемой схемы оплаты внешнеторговой сделки с открытием так называемого “непокрытого” аккредитива обеспечивает клиенту экономию средств в 20-30% по сравнению с традиционной формой займа и традиционными формами оплаты продукта.

Такие формы кредитования и аккредитивов широко используются в Среднерусском банке Сбербанка Российской Федерации, специалисты которого активно участвуют в переговорах своих клиентов с представителями зарубежных фирм. Непосредственный диалог бизнесменов и банка позволяет оперативно решать многие вопросы, возникающие между партнерами (отказ иностранного партнера от аванса как поручительства, предоставление отсрочки платежа и др.), и повышает доверие к друг другу. При этом, в интересах всех участвующих сторон, ускоряется процесс заключения и реализации сделки. Документарный аккредитив, по своей природе, является операцией, независимой от договора купли-сбыта или от другого договора, который может лежать в его основе.

На протяжении всех этапов аккредитива стороны принимают во внимание документы, а не продукт, услуги и/или другие выполненные работы, к которым относятся документы.

·Документарные аккредитивы регламентируются Унифицированными правилами и обычаями для документарных аккредитивов, Редакция 500 Международной торговой палаты в Париже.

 

 

Открытие аккредитива осуществляется на основании заявления распорядителя, при наличии источника открытия аккредитива, которым может быть: собственные средства клиента / займ / внешнее финансирование. А.О. «банка де Економий» предоставляет клиентам безотзывные аккредитивы в различных иностранных валютах, подтвержденные или неподтвержденные, с осуществлением платежа по предоставлению документов, платежа с рассрочкой, акцепта тратт, негоциации документов, а также перевода аккредитива другому или другим бенефициарам, переуступка выручки по аккредитиву. Главное преимущество аккредитива - аккредитив является одним из наиболее надежных видов расчетов в международной продаже:

Продавец, получая документарный аккредитив, может быть уверен, что за отправленный продукт будет уплачено, если представленные документы соответствуют условиямм аккредитива, и покупатель не может воспрепятствовать банку в совершении этой уплаты.

Покупатель, в свою очередь, может быть уверен, что платеж будет выполнен, если только документы, в которых он подтвержден как получатель продукта, полностью соответствуют правилам аккредитива. Необходимо подчеркнуть, что обязательство берет на себя именно банк. Что бы ни случилось с покупателем, расчеты по контракту все равно произойдут. Подчинение документарных аккредитивов единым международным унифицированным правилам защищает партнеров по сделке от возможных рисков, связанных с несовершенством местного законодательства и страновой специфики ведения бизнеса.

Аккредитив — наиболее гибкая из существующих форм расчетов, максимально учитывающая прибытка и интересы обеих сторон, экспортера и импортера. Условия аккредитива можно оговорить в деталях: какого именно качества должен быть продукт, когда, в какие сроки, и каким транспортом он должен поставляться, должна ли поставка осуществляться одной политической партией или частями, какой банк (банк покупателя или банк продавца) будет проверять документы, кто именно — покупатель или продавец должен оплачивать комиссии того или иного банка и т. д.

Аккредитив — надежная защита от рисков и наиболее предпочтительная форма расчетов, если ваша деятельность связана с торгово-промышленной деятельностью. Мы особенно рекомендуем эту форму тем, кто работает с новым партнером или сомневается в кредитоспособности покупателя. Использование документарного аккредитива обеспечивает наиболее надежное и быстрое получение выручки экспортерами и импортерами.

В современных условиях резкого ограничения объемов кредитования и увеличения рисков неплатежей документарный аккредитив ОАО КБ «Промэкономбанк» может служить выгодной альтернативой займу. Как инструмент финансирования торговых операций, документарный аккредитив позволяет осуществлять сделки, не отвлекая оборотные средства для авансовых платежей на текущий момент.

При использовании документарного аккредитива Промэкономбанка, клиент получает возможность оплаты по договорам купли-торговли товаров средствами банка. При этом тарифы на документарные аккредитивы ниже, чем ставки по займам, что делает аккредитив выгодным инструментом ведения бизнеса.

Еще одно преимущество документарного аккредитива – дополнительная гарантия безопасности совершения сделки и минимизация любых рисков. Последнее имеет особую актуальность в случаях выхода на новые рынки продажи и заключения сделок с новыми партнерами. При необходимости аккредитивы могут быть подтверждены первоклассными банками, что обеспечивает полную защиту всех операций по договорам купли-торгово-промышленной деятельности как на отечественном рынке, так и во внешнеэкономической деятельности предприятий малого и среднего бизнеса.

Заключение международных коммерческих сделок подразумевает наличие определенных рисков, и цель договаривающихся сторон - уменьшить данные риски или переложить их на третьих лиц.

 

 

Стороны договора международной купли - торговой деятельности товаров находятся в разных государствах и зачастую не имеют предшествующих отношений. Вследствие этого для продавца возникают следующие возможные риски:

- некредитоспособность покупателя (продавец не обладает информацией о финансовом положении покупателя);

- недостоверность финансовых и юридических документов, представленных покупателем;

- нестабильность валютного регулирования в стране покупателя;

- непредсказуемость валютных курсов.

У покупателя могут вызвать сомнение:

- Reputation продавца при предоплате продукта;

- количество и качество поставленных товаров;

- надежность перевозчика и наличие страховки на продукт;

- сохранность продукта во время транспортировки;

- получение от продавца необходимых документов для таможенного оформления товаров (сертификат происхождения товаров и пр.).

Главная забота для продавца - получить деньги на основании предъявленных документов, свидетельствующих об отправке продукта, для покупателя - удостовериться, что продавец не получит деньги раньше фактической отправки продукта. Не должно быть ситуации, когда у одной из сторон находятся одновременно и деньги, и документы на продукт. Наилучший выход - привлечь к финансированию сделки третью сторону (банк), обладающую необходимыми знаниями в оценке риска и способную разрешить указанные проблемы, используя аккредитив как форму расчетов.

Аккредитив - это документ, выпускаемый банком для его клиента (покупателя или заявителя) в пользу продавца (бенефициара). По сути это контракт между покупателем и банком в пользу третьего лица (продавца). Согласно аккредитиву банк обязуется выплатить по поручению клиента определенную сумму денег в конкретные сроки по предъявлении необходимых транспортных и иных документов. Подавляющее большинство аккредитивов, используемых для международных расчетов, регулируется "Унифицированными правилами и обычаями для документарных аккредитивов (редакция 1993 г. с изменениями и дополнениями), принятыми Международной торговой палатой (публикация N 500). По своему содержанию Унифицированные правила - это свод банковских обычаев. Ссылка на данные правила содержится в большинстве международных аккредитивов.

- Reputation и кредитоспособность банка заменяют репутацию и кредитоспособность покупателя;

- Продавец может быть уверен, что платеж будет произведен после того, как он поставит товары и предъявит документы, отвечающие требованиям аккредитива;

- Покупатель может быть уверен, что платежи будут произведены лишь после того, как представлены документы, оговоренные в аккредитиве.

Безотзывный аккредитив. Это понятие подразумевает, что банк - эмитент не может изменить или отменить обязательство уплатить указанную в аккредитиве сумму без согласия вовлеченных сторон (покупателя, продавца, подтверждающего банка).

Отзывный аккредитив не содержит безоговорочного займа банка в отношении бенефициара (продавца) и может быть отменен или изменен без предварительного согласия других сторон.

Согласно подтвержденному аккредитиву банк - эмитент запрашивает у другого банка подтверждение его аккредитива, т.е. добавление своих гарантий. Полученное подтверждение означает согласие подтверждающего банка произвести платеж по аккредитиву в случае соблюдения всех требований аккредитива вне зависимости от получения платежа от банка - эмитента.

Схема расчетов для подтвержденного аккредитива

Отношения по международной купле - сбыту товаров регулируются, как правило, четырьмя видами договоров: контракт купли - коммерции товаров, контракт перевозки, аккредитив, контракт страхования товаров.

При заключении договора купли - сбыта условие об аккредитиве указывается в разделе "Условия оплаты", где подробно перечислены документы, которые необходимо представить для получения денег.

По условиям документарного аккредитива платеж производится на основании предъявленных документов, а не на основании получения и проверки товаров. Соответственно должны быть подробно указаны документы, которые необходимо представить. Обычно это следующие документы:

- переводной коносамент (контракт, содержащий обязательство перевозчика доставить продукт обладателю коносамента, и одновременно расписка, свидетельствующая о получении товаров перевозчиком);

- Накладная на товар;

- страховой полис на продукт;

- сертификат соответствия, подтверждающий отправку товаров в количестве и ассортименте, указанных в договоре;

- необходимые экспортные лицензии и гигиенические сертификаты;

- сертификат происхождения товаров.

 

 

После заключения договора купли - торговли покупатель (может упоминаться как заявитель, плательщик, импортер, трассат, принципал) заключает контракт с банком покупателя (банк - эмитент, открывающий банк) об открытии (выпуске) аккредитива в пользу продавца (бенефициар, экспортер, трассант). Аккредитив - это обещание банка уплатить договорную сумму продавцу, если последний представит документы, указанные в аккредитиве (и ранее указанные в договоре купли - торгово-промышленной деятельности). Продавец может потребовать, чтобы аккредитив был подтвержден банком продавца или иным банком (подтверждающий банк).

Банк покупателя направляет продавцу извещение об открытии аккредитива через банк продавца или через авизирующий (корреспондентский) банк. Единственная обязанность авизирующего банка - определить подлинность аккредитива и передать его банку продавца или напрямую продавцу.

После того как аккредитив выпущен и в необходимых случаях подтвержден, продавец упаковывает продукт, подготавливает необходимые документы (указанные в договоре) и передает продукт перевозчику, который в обмен выпускает переводной коносамент как подтверждение заключения договора перевозки и получения продукта перевозчиком.

Продавец передает все документы в банк продавца, который как подтверждающий банк обязан уплатить сумму договора продавцу по предъявлении всех документов. Для получения денег продавец прилагает к документам переводной вексель, выписанный на сумму договора на имя банка продавца, где в качестве плательщика указан покупатель. Продавец также индоссирует коносамент на имя банка продавца.

Банк продавца получает доступ к документам, но не к товарам. Поэтому банк тщательно проверяет документы, чтобы определить их соответствие требованиям аккредитива. Отметим, что необходимо полное совпадение формы и содержания документов и требований аккредитива.

В обмен на уплату денег банк продавца получает все документы на продукт, а также вексель, выписанный продавцом. Банк продавца индоссирует вексель и коносамент на имя банка покупателя и передает ему вексель и все документы на продукт. В обмен на документы банк покупателя акцептует вексель и уплачивает банку продавца сумму, выплаченную им продавцу, при условии, что документы соответствуют требованиям аккредитива.

Банк покупателя предъявляет покупателю документы для платежа. Покупатель, так же как и банки, должен уплатить сумму договора "против документов", не получив и не проверив продукт. Именно поэтому необходимо подробно указывать в договоре купли - торговой деятельности и далее повторять в аккредитиве точные требования к содержанию документов. После того как покупатель уплачивает своему банку требуемую сумму, он получает документы на продукт. По предъявлении перевозчику коносамента, индоссированного на его имя, покупатель получает продукт от перевозчика. 

Аккредитивы для расчетов на территории России

В настоящее время аккредитивная форма расчетов все шире применяется не только в международной сфере, но и на внутреннем рынке, поскольку аккредитив наиболее эффективно отвечает потребностям, как продавца, так и покупателя, и позволяет обезопасить каждую из сторон сделки.

Несмотря на значительные отличия данных аккредитивов от используемых в международной практике (например, нет стандартов в оформлении и проверке документов), преимущества аккредитивной формы расчетов, в частности, наличие долга третьей стороны - банка-эмитента - оплатить правильно оформленные документы, делают их выгодными и для покупателя, и для продавца.

Нормативной базой при использовании “внутренних” аккредитивов является Гражданский Кодекс России и Положение российского ЦБ от 03.11.02 г. № 2-П «О безналичных расчетах в России».

 

 

 

 

Источники

glossary.ru Глоссарий

wikipedia.org Свободная энциклопедия

Sinor.ru - Сибирский центр патентных услуг

ООО Агентство по товарным (торговым) маркам, изобретениям и авторским правам

Promsob.ru – Патентно-правовая компания промышленная собственность

Российская авторско-правовая фирма Копирус

r-tm.ru – Патентная экспертиза

---

Просмотров за все время 283710.

Опубликовано на forexAW.com: Четверг, 7 Январь, 2010 года — 15:57.

Последнее редактирование: Суббота, 12 Май, 2012 года — 18:23.